編者注：本文作者Sramana Mitra，由華盛學院林海編譯，為您分析CRM軟件供應商賽富時的市場動向。
全球最大的CRM(客戶關(guān)系管理)軟件供應商賽富時(Saleforce，NYSE:CRM)當前增長可觀，最新季度的財務(wù)表現(xiàn)相當突出，增長超出業(yè)內(nèi)同行如微軟(NASDAQ:MSFT)及甲骨文(NYSE:ORCL)。以MotleyFool網(wǎng)站的數(shù)據(jù)看，在各業(yè)務(wù)分部賽富時的市場份額都有所增長：
財報業(yè)績
2017財年第二季度，營收同比大增26%至25.6億美元，超出分析師的預期25.1億美元，營收增長主要來自云營收大增17%。此外，已計入和未計入的遞延營收同比增長29%，高于三年平均增速27%。季度凈利潤達1770萬美元，每股收益為0.02美元。調(diào)整后的每股收益為0.33美元，高于去年同期的0.24美元，同時高于市場預期0.32美元。整體來說，季度表現(xiàn)相當出彩，營收和利潤均增長超過20%。
從業(yè)務(wù)分部看，來自訂閱及支持的營收增長25.6%至23.69億美元，專業(yè)服務(wù)及其他的營收增長28.3%至1.93億美元。
對于業(yè)績展望，賽富時上調(diào)了年內(nèi)業(yè)績預期，營收和每股收益預期分別上調(diào)至103.5至104億美元及1.29至1.31美元，符合市場預期。當前財年賽富時年營收預期首次突破100億美元大關(guān)，未來近期有望成為營收突破200億美元的云業(yè)務(wù)公司。對于第三季度，預計營收為26.4至26.5億美元，每股收益為0.36至0.37美元，比分析師的營收預期26.1億美元要高。
國外市場增長
當前賽富時約30%的營收來自國外市場，相比之下微軟和甲骨文的比例高達50%以上。對公司來言，國外市場仍然大有可圖。上一年度，賽富時宣布與電商巨頭亞馬遜(NASDAQ:AMZN)達成合作，計劃使用亞馬遜的AWS云來運行公司部分軟件。未來四年內(nèi)，公司有意在AWS云服務(wù)上投入4億美元，這樣做主要是考慮亞馬遜AWS云服務(wù)在國外市場的廣泛覆蓋。上一個月，賽富時開始在加拿大的AWS云數(shù)據(jù)中心運行軟件，并計劃在年底之前拓展到澳大利亞。為拓展國外市場，今年以來公司新聘員工中超過40%以上來自國外地區(qū)。第二季度，賽富時在亞太地區(qū)開發(fā)了一些新客戶，比如日本的東芝半導體和野村證券以及澳大利亞的昆州城市公用事業(yè)公司(Queensland Urban Utilities)及澳大利亞郵政公司(Australia Post)。
股價
當前股價為95.49美元，市值679億美元，相比去年10月的52周低點66.43美元有所回升。此前一周股價突破52周高點95.23美元。對于未來，分析師預計未來股價會繼續(xù)走高：加拿大投行Canaccord Genuity將目標價從100美元提至110美元，維持買入評級；SunTrust Robinson Humphrey分析師將目標價從110美元提至114美元，維持買入評級。瑞信分析師維持增持評級，將目標價從110美元提至115美元。
