云服務(wù)轉(zhuǎn)型獲得突破，未來成長值得期待
上半年，神州數(shù)碼云服務(wù)實(shí)現(xiàn)營收0.80億元，毛利率44.43%，從無到有取得突破性進(jìn)展。中信建投認(rèn)為：作為目前中國市場(chǎng)上唯一同時(shí)獲得3A（AWS, Azure, Aliyun）TOP級(jí)合作伙伴的公司。神州數(shù)碼構(gòu)建了DC clouds云資源聚合平臺(tái)，整合14大類云資源，對(duì)接阿里云、微軟Azure、AWS、華為云、Oracle等5大公有云資源，引入120多家SaaS應(yīng)用資源，為500多家云生態(tài)合作伙伴提供完整的云服務(wù)。未來，神州數(shù)碼將充分挖掘渠道合作伙伴在云產(chǎn)業(yè)中的價(jià)值，沿著云托管服務(wù)、定制化的公有云服務(wù)和智慧校園三個(gè)方向縱深發(fā)展。
與此同時(shí)，神州數(shù)碼2017年上半年收購上海云角信息30%股權(quán)，作為國內(nèi)領(lǐng)先的云增值服務(wù)提供商，云角信息自主開發(fā)的云舶平臺(tái)，能夠提供跨各種公有云和私有云的監(jiān)控、計(jì)費(fèi)和資源管理的SaaS服務(wù)。神州數(shù)碼將整合包括云角信息在內(nèi)的各種資源，著力打通從上游海量云資源聚合到云增值服務(wù)完整云服務(wù)價(jià)值鏈，強(qiáng)化在云增值服務(wù)領(lǐng)域的卡位優(yōu)勢(shì)。中信建投表示，未來，神州數(shù)碼有望成為國內(nèi)最領(lǐng)先的公有云托管服務(wù)提供商。
自有品牌、融合服務(wù)平臺(tái)快速發(fā)展，投資并購助力生態(tài)拓展
自“融合服務(wù)平臺(tái)——神州商橋”4月推出以來，神州商橋融合服務(wù)平臺(tái)線上業(yè)務(wù)收入達(dá)到164億元，平臺(tái)上線品牌達(dá)428家，商品總數(shù)超5.2萬個(gè)，累計(jì)完成交易訂單量32萬筆，神州數(shù)碼互聯(lián)網(wǎng)營銷轉(zhuǎn)型取得實(shí)質(zhì)性進(jìn)展；自有品牌實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入2.11億元，毛利率28.19%，在網(wǎng)絡(luò)、存儲(chǔ)、系統(tǒng)、安全四個(gè)領(lǐng)域形成了覆蓋21個(gè)品類、600多種產(chǎn)品的相對(duì)完善的自主產(chǎn)品體系。中信建投對(duì)此表示，神州數(shù)碼業(yè)績(jī)結(jié)構(gòu)和業(yè)績(jī)質(zhì)量顯著提升，全年成長值得期待。
除收購云角30%股權(quán)外，上半年神州數(shù)碼投資北京迪信通23.75%股權(quán)。中信建投認(rèn)為投資迪信通有利于拓展公司線上線下銷售渠道，并利用迪信通在中國大陸三四線城市的門店優(yōu)勢(shì)，對(duì)于目前公司銷售網(wǎng)絡(luò)形成有力的補(bǔ)充及擴(kuò)展。
基于神州數(shù)碼在云計(jì)算、自有品牌等領(lǐng)域持續(xù)拓展，神州商橋?yàn)閭鹘y(tǒng)業(yè)務(wù)未來發(fā)展打開廣闊空間，中信建投維持“買入”評(píng)級(jí)。
